Обзор финансовых рынков от Виктора Макеева 28.09.2020 - GERCHIK & CO
Обзор финансовых рынков от Виктора Макеева на 28.09.2020
28-09-2020
390

PMI, ВВП, уровень безработицы — неделя будет насыщена статистикой

Пока ещё новостные драйверы не вступили в силу, так как большая часть ключевых цифр выйдет во второй половине недели, посмотрим технически на основные и самые ликвидные инструменты…

Евро к доллару, как и ожидалось с предыдущего обзора, после выхода из диапазона и пробоя уровня поддержки 1.176 продолжает снижение. Теперь уже тем, кто часто на рынке догоняют цену, стоит быть повнимательнее, поскольку существует вероятность, исходящая из средних цифр волатильности, что инструмент вполне может несколько откатиться, прежде чем продолжит свой намеченный тренд.

И важно помнить про существенные статистические данные. В конце этого обзора я обязательно затрону основные.

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: пара евро/доллар

Аналогичная логика и по фунту, где с учётом фундаментальной картины я не исключаю, что давление может продолжаться. Но краткосрочно, после истощающего движения от 1.3335, в рамках волатильности фунт сумел оттолкнуться от нижней границы диапазона.

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: пара фунт/доллар

Прежде чем рассматривать канадский доллар, посмотрим на нефть, поскольку сырьевая корреляция зачастую существенно сказывается на курсе этой валюты, хотя такая зависимость чувствуется слабее, чем в российском рубле.

Нефть марки WTI неплохо смотрелась на фоне рыночной коррекции, выдержав натиск на 39.18. Но смущает, что вслед за ростом S&P 500 не прошло ожидаемое движение, а это на данном участке делает чёрное золото несколько уязвимым.

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: нефть WTI

Эти ожидания накладывают свой отпечаток на канадский доллар, который оказывается под давлением в индексе DXY. Технически движение от поддержки 1.30 в сторону 1.355 продолжается.

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: пара доллар/канадец

Довольно технично повёл себя и австралийский доллар: выход из локального диапазона 0.7265–0.73236 (при этом чёткое лимитное удержание на сопротивлении 0.73236) и далее следуют продажи до зеркальной поддержки на 0.70428.

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: пара австралиец/доллар



Доллар к иене остаётся на листе (в том числе и как инструмент для оценки силы или слабости доллара США). Пока отскок от горизонтали 104.6 продолжается, хотя более вяло, чем в июле. Локально на поддержке за краткосрочные движения отвечает уровень 105.3 (рис.6). Очень часто неопытные трейдеры спешат продавать подобные ситуации, как по S&P-500, в шорт (рис.7).

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: пара доллар/йена

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: индекс SPX500

Я прекрасно понимаю логику такого поведения. Я и сам в начале трейдерской карьеры не раз оказывался в ловушке эмоций и спешки. Всё вроде бы логично: явное локальное истощение движения по волатильности, инструмент подходит к сопротивлению 3328.7. А дальше подключается не здравый смысл, а эмоция «как бы успеть, а вдруг сейчас уйдёт быстро вниз и без меня».

Но здесь стоит отметить, что на текущем рынке развороты чаще происходят через борьбу, консолидацию, так что у трейдера в большинстве случаев есть время, чтобы оценить соотношение сил. А вот спешка в таких ситуациях напоминает попытку остановить руками движущийся поезд.

Глобально S&P 500 движется от поддержки 3210.64 (локальное удержание на 3232.85 с ложными пробоями). Но эта неделя во многом будет снабжена определёнными статистическими драйверами, о которых мы как раз и поговорим далее…

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: график индекса SPX500

Итак, в понедельник Китай на выходном банковском дне, Европа ожидает выступление Лагард. В этот день торгам вряд ли будет задан какой-то существенный тон. Ожидаю, что инструменты вполне могут продолжить удерживать свои технические направления.

Вторник не сильно меняет картину, но здесь мы уже увидим, по крайней мере, цифры инфляции из Европы. Они как раз дают возможность отчасти оценить готовность ЕЦБ проводить и далее стимулирующую политику. США поведают о торговом балансе и уверенности потребителей. Ближе к вечеру состоятся выступления нескольких представителей ФРС.

Среда уже обещает быть более интересная, хотя бы потому, что мы увидим цифры из Китая — второй экономики мира: PMI из производственной и непроизводственной сфер.

Если оценивать по прогнозам, период более пессимистичный, нежели был на отрезке 2017–2019 годов, но от края пропасти удалось уйти. Конечно, после фактора второй волны пандемии, взаимоотношения между США и Китаем вновь могут выйти на передний план, а приближающиеся выборы уже начали формировать неопределённость и опасения. Но пока до выборов в США ещё есть время, рынок имеет силу и возможность после распродаж находить покупателей.

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: данные по PMI

Также в среду будут раскрыты цифры ВВП за месяц по Канаде — 2,9 % после 6,5 % (за этим скачком как раз и стоит этап вброшенных стимулов, и теперь они начинают затухать). Квартальный отчёт по ВВП из США ожидается с падением на -31,7 %.

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: данные по Канаде

Четверг ожидается очень насыщенный. Будут озвучены данные по PMI ряда европейский стран, а также основное внимание ближе к вечеру переключится на цифры ISM из США по производственной сфере. На ожиданиях пока 56, цифры далёкие от пиковых значений 2017–2019 годов, поэтому любой негатив может быть воспринят очень болезненно.

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: данные по США

В пятницу ожидаем данных с рынка труда и по уровню безработицы, который предварительно должен снизиться на 0,2 %. Показатель ещё весьма далек от желаемого, что будет заставлять ФРС максимально оттягивать сворачивание стимулирующих программ.

Обзор валютных рынков от Виктора Макеева 28.09.2020: данные по безработице в США

Данная аналитика не является прямой рекомендацией к торгам. Анализ носит чисто информативный характер.



Полезно знать:


Получайте больше прибыли

с индикатором горизонтальных объемов!


Узнать подробнее о Real Market Volume


Как установить Real Market Volume вы узнаете ниже


 

Полезные статьи:


КОММЕНТИРОВАТЬ